Como combater fraudes e riscos de sucessão com IA

O investimento em precatórios está deixando de ser um segredo de fundos de private equity para se tornar uma opção real de diversificação para o investidor. Esses ativos, que representam dívidas do governo reconhecidas pela Justiça, são valorizados pela sua descorrelação com o mercado e sua proteção contra a inflação.

No entanto, onde há dinheiro e complexidade, há risco. As transações de precatórios enfrentam ameaças sofisticadas: fraude à execução, cessões múltiplas (vender o mesmo ativo duas vezes) e os temidos riscos de sucessão após a morte do credor original.

É aqui que entra a auditoria e due diligence jurídica 4.0, um verdadeiro upgrade de segurança habilitado pela IA e pela análise de big data. Tradicionalmente, a due diligence era um processo lento, manual e sujeito a falhas, exigindo horas de análise humana. Hoje, a IA atua como um sistema de alerta precoce que processa e cruza dados de forma impossível para a capacidade humana:

1. Múltiplas cessões e fraudes: A IA no cross-checking

A fraude à execução ocorre quando o credor tenta se desfazer do precatório para evitar que ele seja usado para pagar outras dívidas que possui. Já a cessão múltipla é a venda do mesmo título para diferentes investidores.

Detecção de padrões: Algoritmos de machine learning escaneiam vastas bases de dados - de tribunais a cartórios de protesto. A IA não busca apenas por dívidas óbvias, mas por padrões de litígio, falências ou execuções fiscais que indicam a intenção de fraudar a execução.

NLP para documentos: Utilizando o NLP - Processamento de Linguagem Natural, a tecnologia examina e compara a autenticidade e a cronologia dos contratos de cessão. Qualquer discrepância em datas, termos ou assinaturas é imediatamente sinalizada, blindando o investidor contra a dupla venda.

2. Risco de sucessão: O GPS da herança

Quando o credor original falece, o pagamento do precatório pode travar se a sucessão (a transferência para os herdeiros) não for conduzida perfeitamente.

Mapeamento de parentesco: A IA conecta e valida dados de registros civis e óbitos com as informações do processo judicial. Ela cria um grafo de relacionamento que não apenas identifica os herdeiros legais, mas também verifica a existência de testamentos e inventários em andamento.

Fiscalização contínua: A plataforma de due diligence 4.0 mantém um monitoramento automático das certidões negativas dos herdeiros e espólios. Isso transforma um risco crônico de atraso em um compliance digital e proativo, garantindo que o ativo permaneça "limpo" até o momento da liquidação.

O avanço tecnológico e a profissionalização estão transformando precatórios. Com a IA atuando na linha de frente, o investimento ganha a robustez necessária para que as características mais atraentes do ativo sejam de fato alcançadas: a descorrelação dos ciclos econômicos e a proteção de valor contra a inflação.

A due diligence 4.0 não é apenas um luxo, mas o padrão de segurança que consolida o precatório como um ativo especial e fundamental para uma carteira bem diversificada. A tecnologia é uma aliada indispensável no processo de abertura e transparência do mercado. É o fim de um regime de informações fechadas e, isso pode trazer um novo universo de possibilidades.